백 테스트와 리밸런싱

[ 백 테스트 ]

1. 상승장, 하락장, 횡보장을 모두 포함한 구간을 대상으로 한다.

2. 백 테스트 중 성과가 가장 좋았던 지표를 맹신하면 안 된다.
 - 성과가 가장 좋은 특정 값보다는 주변 결과도 준수한 값 사용
 - 하나의 지표를 사용하는 것보다 여러 지표를 사용하는 것이 좋다.

3. 백 테스트가 과거 데이터라고 의미없지 않다.
 - 인간의 심리와 편향은 쉽게 바뀌지 않는다.

4. 투자는 예측과 전망이 아닌 확률 게임이다.
 - 확률이 조금만 올라도 결과는 좋아진다.

[ 리밸런싱 ]

1. 리밸런싱의 목적은 배분 비율을 유지하는 것
 - 예시 : 주식 50%, 채권 50% 등

2. 리밸런싱의 주기는 월 ~ 연 단위 크게 중요하지 않지만

3. 모멘텀 전략 등에서는 리밸런싱하는 타이밍이 필요하다.